Musterportfolio: «Struki Weltaktien» Update Juni 2016

• Dieter Haas
  

2016 war bisher ein sehr durchzogenes Aktienjahr. Am besten schlug sich der den Weltaktienindex dominierende US-Aktienmarkt. Positiv aufgefallen sind dabei vor allem die Mid- und Small Caps, während die grosskapitalisierten Blue Chips eher Mühe bekundeten. Unter den Sektoren waren Finanzen und Gesundheitswesen, global betrachtet,  out, während zinssensitive wie Versorger oder Telekom, rohstoffaffine (u.a. Energie) sowie zyklische Bereiche sich überdurchschnittlich entwickelten.

Unser breit diversifiziertes Portfolio schlug sich gut und konnte seine Outperformance zur Benchmark leicht ausbauen. Die Performancebeiträge der einzelnen Komponenten lagen zwischen plus 2,85% (SPXCPX) und -7,19% (LGTGLR). SPXCPX profitierte von seinem 100% Kapitalschutz und des pro Saldo lediglich seitwärts sich entwickelnden Basiswertes S&P 500. LGTGLR, das in Aktien von Unternehmen investiert, die hinsichtlich Finanzkraft, aber auch bezüglich Marktpositionierung, Geschäftsmodell und Management qualitativ führend sind und eine attraktive Bewertung aufweisen, lag mit seiner Auswahl bis dato für einmal suboptimal. Enttäuschend entwickelte sich der japanische Aktienmarkt, weshalb der von uns selektierte Tracker VZOJP seit Ende 2015 7,02% seines Wertes einbüsste. Alle übrigen Anlageprodukte übertrafen mit ihrer Performance im 2016 diejenige des Weltaktienindex (-4,42% Ytd). 

Seit dem Startzeitpunkt des Struki Weltaktienportfolios entwickelte sich der Tracker DT0BAC am besten und konnte daher sein Gewicht um 0,8% auf 10,8% ausbauen, während VZOJP sich am Ende der Rangliste befindet mit einem aktuellen Portfoliogewicht von 9,3% (-0,7%).  

Die seit dem Start am 1.Juni ausgewählten Portfoliobausteine werden bis auf weiteres unverändert belassen, getreu dem Motto: «In der Ruhe liegt die Kraft».  

Zusammensetzung des Struki-Weltaktienportfolios (Gewichtungen per 1.6.2015)

 

 Aktueller Stand und Gewichtung der Struki Portfolios Weltaktien (Performance in CHF)

BASISWERT	TICKER	EMITTENT	FEE	WRG	Kurs	Perf.	%	%
			p.a.		20.06.16	Start*)	Start*)	aktuell
AKTIEN SCHWEIZ	LTQEJZ	LEON	0.00	CHF	101.8	-4.5	10.0	9.5
AKTIEN JAPAN	VZOJP	VT	0.97	JPY	80.3	-7.5	10.0	9.3
AKTIEN USA	SPXCPX	CS	0.00	USD	101.1	0.3	10.0	10.0
AKTIEN USA	ETGRO	UBS	0.00	USD	2732.2	3.7	10.0	10.4
AKTIEN USA	OEPUS	UBS	0.15	USD	78.7	2.4	10.0	10.2
AKTIEN USA	VZOUS	VT	1.60	USD	230.0	0.3	10.0	10.0
AKTIEN WELT	ETWRLD	UBS	0.00	USD	442.1	-2.5	10.0	9.8
AKTIEN WELT	LGTGLR	ZKB	1.60	USD	121.0	-1.6	10.0	9.8
AKTIEN WELT	DIVQC	UBS	1.00	CHF	178.5	-1.5	10.0	9.8
AKTIEN WELT	DT0BAC	DB	1.50	EUR	145.5	7.9	10.0	10.8
* Start 1.6.2015						TOTAL	100.0	99.7